如何計算期貨合約的合約市值與槓桿倍數

《以台指期貨為例：》

假設目前台指原始保證金為83,000台幣，假設目前台指收盤價為8,900點。台指1點=200台幣，合約市值=8,900 × 200=1,780,000，槓桿倍數=合約市值 ÷ 原始保證金=1,780,000 ÷ 83,000=21倍

項目	說明
交易所	台灣期貨交易所
期貨商品名稱(代號)	台指指數(TX)
最小跳動值	指數1點（相當於新臺幣200元）
交易月份	自交易當月起連續三個月份，另加上三月、六月、九月、十二月中三個接續的季月契約在市場交易
每日漲/跌停板	各交易時段最大漲跌幅限制為前一一般交易時段每日結算價上下百分之十
本地交易時間	本契約交易日同臺灣證券交易所交易日一般交易時段之交易時間為營業日上午8:45~下午1:45；到期月份契約最後交易日之交易時間為上午8:45~下午1:30 盤後交易時段之交易時間為營業日下午3:00~次日上午5:00；到期月份契約最後交易日無盤後交易時段
合約數量	臺股期貨指數乘上新臺幣200元
交割方式	現金結算
原始保證金	83,000
維持保證金	64,000
幣別	新臺幣

※ （以上資料僅供參考，請以交易所公告為準。）

《以股價指數類期貨為例--小道瓊：》

假設小道瓊原始保證金3,000美元，假設目前小道瓊收盤價為16,000點。小道瓊1點=5美元，則合約市值=16,000 × 5=80,000美元。槓桿倍數=合約市值 ÷ 原始保證金=80,000 ÷ 3,000=27倍。

項目	說明
交易所	美國芝加哥期貨交易所(CBOT) ( CME Group GLOBEX )
期貨商品名稱(代號)	小道瓊工業股價指數(YM)
最小跳動值	1點=5美元
交易月份	3,6,9,12
每日漲/跌停板	下跌 7%, 13%, 20%( 06:00~21:30 漲跌 5% )( 依交易所訂定 )
台北(夏令)交易時間	06:00-05:00 季月最後交易日21:30收
合約數量	指數x5美元
交割方式	現金結算
原始保證金	3,000
維持保證金	2,700
幣別	美元

※ 美國夏令時間為三月第二個星期天至十一月第一個星期天。（以上資料僅供參考，請以交易所公告為準。）

《以商品類期貨為例--白銀：》

假設目前白銀期貨報價3,000美分/盎司(或30美元/盎司)，則合約市值=5,000盎司 × 30美元=150,000美元。槓桿倍數=150,000 ÷ 6,750=22倍。

項目	說明
交易所	紐約商業交易所(NYMEX) ( CME Group GLOBEX )
期貨商品名稱(代號)	白銀(SI)
最小跳動值	0.5美分/盎斯 =25美元
交易月份	3,5,7,9,12
每日漲/跌停板	( 依交易所訂定 )
台北(夏令)交易時間	06:00-05:00
合約數量	5,000盎斯
交割方式	實物交割
原始保證金	6,750
維持保證金	5,000
幣別	美元